电子政务进入数字化、智能化阶段。我国政府IT应用产业规模继续保持高速增长态势。从产业机构来看,硬件占比将逐年下降,IT服务和软件占比逐年上升。内外发力,驱动政务治理与互联网产业深度融合。电子政务进入资源集中化阶段。

政策催化,政务信息化建设迎高峰期。国家战略引领,地方“数字政府”建设规划陆续出台。首届数字中国建设峰会成果显著,“数字中国”迎来新的历史性起航;第二届峰会规模更大、立意更高,电子政务有望迎来政策催化。

政务云建设初具规模,逐步向PaaS、SaaS层发力。政务云市场前景广阔,2017年,我国政务云市场规模为292.6亿元,预计到2021年市场规模将达到813.2亿元,政务云覆盖率达到70%以上。目前,政务云在IaaS层建设已经趋于成熟,下一步将着重在PaaS、SaaS层发力。在云平台的基础上,如何推进数据融合,开发更加丰富多样的政务应用与服务,将是政务云的下一片蓝海。

四类厂商角逐政务云市场,运营商占据绝对优势。电信运营商在网络、IDC基础资源方面具有天然优势,以卖线路和网络为主,同时与华为、阿里等互联网厂商合作,使用其操作系统;传统IT厂商以输出设备为主;互联网厂商以提供产品和服务为主。

投资建议:我们研判:(1)“数字中建设峰会”作为我国信息化发展政策发布平台,有望推出一批政策“红包”,电子政务将优先受益;(2)我国电子政务建设进入资源集中、共享协同期,政务云、政务大数据成为建设重点;(3)政务云建设,基础设施建设基本完成,未来云平台迁移、大数据分析和政务IT安全管理将是未来的重点投资机会。我们看好具备政务云平台核心平台输出能力以及政务大数据平台建设能力的云服务商,以及拥有渠道资源,具备整合优势的系统集成商,重点推荐:太极股份、美亚柏科和南威软件,建议关注浪潮软件、数字政通、榕基软件。