今天上午，网上传言e速贷总部遭警方突然调查，P2P再次风声鹤唳！单纯投资一个平台安全性问题越来越凸显，另一方面，面对2500多家P2P平台，产品同质化越来越严重，投资一款产品的风险也在加剧，尤其是在目前P2P市场不景气的情况下，投资人更要慎之又慎。而部分平台采取分散投资其他P2P产品，一方面降低风险，另一方面不影响产品的收益。那么关于分散投资，活期理财的P2P平台有哪些，各自的发展模式又是什么样的呢？

1、真融宝：智能化资产配置一站式大众理财平台

真融宝于2014年8月上线，是一个以资产配置为导向的大众理财平台。通过专业化的资产配置服务，为用户构建跨越资产品类和市场的一站式理财平台。据真融宝官网数据，截止2015年11月，真融宝已经拥有超过百万投资用户，累计投资总额超过70亿。

在销售模式上，真融宝活期会有份额以及时效限制，颇似饥饿营销的玩法。

在资产分配上，从其官网可以看到真融宝活期的资金去向透明而且分散，具体如下：投资在货币基金的资金占比40.2%，分级基金占比39.88%，汽车质押贷款13.45%，消费信贷4.27%，小微信贷0.92%，房产金融0.85%，供应链金融0.44%。资产种类达到7种，投资的平台达到30家，资产数231469个。所以在规避风险上做的还是比较分散的。

真融宝的理财产品除了活期还有定期和快投三种类型。值得一提的是快投按照风险以及收益分为牛系列，猪系列，兔系列和马系列。分别和股市，黄金，白糖，铜这些行业热点产品。

在风控方面，真融宝从业务，服务和商业保险采取了分层次的三重安全保障。

2014年10月，真融宝获得安芙兰的Pre-A轮融资，2015年2月获得经纬创投1000万美元A轮投资，2015年10月获得红杉资本近亿元的B轮融资。

2、八条鱼：不要把鸡蛋放在一个篮子里

八条鱼是宝蓝财富科技有限公司旗下的网络借贷信息中介平台，于2014年10月1日正式上线运营。八条鱼主要做分散小额投资，投资人在该平台上可以对多个网贷平台进行投资。

目前平台上有彩虹鱼，大金鱼，小金鱼，鱼多多这些理财产品。值得一提的是小金鱼作为主打活期产品，在销售上采取每日限时限额购买，而彩虹鱼是为总资产高于5万元的用户设计，投资门槛稍高。

从其官网看到，八条鱼的产品投资到85个网贷平台，债权数达到10105家。关于债权评级，八条鱼将债权进行从1A到5A进行划分，安全性逐级提升，根据风险等级最终合理配比进行多债权打包，使用户可以实现分散投资，有效降低投资风险，保障资金安全。

对于所投资的P2P平台的筛选，八条鱼用大数据的方式对全国上千家P2P平台交易数据、历史数据进行分析并结合投资人口碑和专业数据分析师分析获得客观公正的数据。之后八条鱼再对这些网贷平台的数据打包，挑选出优质项目。分析项目的共性，整合出理财产品进行公开发售。

在风控上，除了网贷平台自身的风险控制，八条鱼也会有一套自己的风控措施，并会对所投资平台做实地考察，两者结合起来尽最大可能的降低投资人的风险。

2015年12月13日八条鱼完成数千万元A轮融资，由津报金控领投，玉鼎长实科技和迭代科技跟投。

3、银多资本：互联网金融ETF模式

银多资本隶属于黑龙江银多资本金融信息服务有限公司，是一家综合理财服务网站，于2014年08月27日注册成立，旗下有活期宝、定存宝等产品。2015年1月升级为互联网金融ETF模式。

活期宝作为一款互联网金融ETF产品，是由平台每日筛选数千份债权组合构成，每日两次开放债权，截至目前活期宝成交额达到24.47亿元。

在其官方发布的第一季度运营报告上，我们看到在资金分布上，37.49的资金投入到微贷网，9.75%投入到中瑞财富，8.02%投入到玖富等超过10个平台。

在风控管理上，银多资本设有风险准备金，内部的风险评价体系对理财产品做严格筛选。利用云数据风控平台从上千家P2P平台筛选出优质债权购买，然后生成债权包组合卖给客户。投资信息公开透明，确保每一位投资人知道资金的去向。

2015年3月9日，银多资本完成1000万元A轮融资。

4、宜定投：“稳”字为上

宜定投2015年4月上线，隶属于北京宜定投网络科技有限公司通过大数据分析、互联网技术、风控管理为大众投资者提供一站式分散投资类金融信息服务。

宜定投的投资理念是精选、“分散”，根据后台模型的智能计算，对债权进行智能组合，将风险分散，在确保债权结构安全性的基础上科学提升收益率，灵活存取，安全增值。

在债券的挑选上，宜定投从上百家平台挑选出上千个优质项目，然后通过“分散”和“智能组合”降低债权的系统性风险。

对于风控，宜定投有自己的风控团队，在债权来源平台债权一级风控的基础上，宜定投平台强化二级风险控制。

资金存管，宜定投采取“第三方支付+银行”的资金存管方式，丰付支付资金托管，中信银行资金存管，用户资金流运行不经过平台的银行账户，与平台自有资金完全隔离，资金流向清晰。

5、懒财主：三重防线确保投资人利益

懒财主是成都世纪汇通信息技术有限公司旗下的创新互联网资产管理平台，于2015年7月中旬上线，采用“精选+分散+优化”的理财模式，将资金分散到众多金融资产中。

懒财主引入分散投资、动态优化的机制。创建了“合作机构兑付+风险保障金垫付+劣后保障金回购”三重防线体系，确保投资人利益。

平台有懒活期，懒定制，懒定期三款产品。懒活期采用排队购买、实时匹配、时间优先的成交方式。赎回以“转让”的方式交易。产品募集的资金主要投向于信托、资管、银行理财产品、货币基金等金融机构产品。

据平台官网数据，截至2016年4月30日，平台共有24.27万注册人数，投资人数6.95万人，累计投资额8.73亿元。

编后语：

投资人面对p2p网贷市场的巨大诱惑不知如何挑选适合自己的网贷平台，P2P活期理财大大节省了用户甄别、筛选平台和债权的时间成本，简单易用且安全智能的债权资产配置功能可以帮助客户管理个人资产。

但是P2P这种高收益的活期理财模式，组合计划是否牵涉到资金池问题，业内人士尚不能给出具体定论，存在着无法规避的3个风险：

1，法律风险，到底是债权转让还是资金池，投资别的平台出问题之后风险能否一一对应；

2，产品风险，这种产品存在固有的局限性，单人投资额的限制问题等，这也是其他平台类似的产品没有大规模放开的原因；

3，财务风险，资金的流动性，比如挤兑。但是保留一定的流动性备付金势必会降低产品收益率等等。

而在2016年一季度，P2P网贷行业《征求意见稿》发布。为了规避监管，一部分P2P平台在一季度之后进行了整改，活期理财产品陆续下架。另有相当一部分平台则仍在观望，暂时并没有关闭或暂停活期理财的计划。

尽管目前不少活期理财的平台存在着不合规的情况，但并不意味着活期理财产品全部违规。

活期理财依然存在着较大的市场，如果解决了资金池问题、有效控制流动性、加强平台技术水平，平台加强透明度，或许活期理财产品可以合法合规地为投资人提供安全的理财服务。毕竟这种产品代表着P2P网贷行业的一种创新，而互联网等高新技术的特点就是创新。