多家大行拨备覆盖率逼近红线 银行处置不良加速

随着银行不良资产率的上升，中国不良资产行业正处在较好的发展窗口。银监会披露的数据显示，截至6月末商业银行不良贷款余额较上季末增加452亿元至14373亿元，不过不良率与上季末持平为1.75%，结束了十多个季度单边双升的态势。

但在业内人士看来，这并不意味这行业拐点的出现。实际上，在21世纪经济报道记者采访中，多位业内人士向记者表示，银行的不良资产率或远比想象中之高。

工行董事长易会满亦表示，“现在说拐点为时尚早”。当下国际市场没有出现较大的转好迹象，而国内仍然处于转型的阵痛期，影响比较大的行业和地区不良贷款压力仍然较大。

根据已发布的上市银行半年报数据可以发现，银行的不良贷款率仍在上升。此外，多家大行的拨备覆盖率已逼近红线。对于银行来说，具有极大迫切来改善不良资产贷款率。记者了解到，银行正在积极推出多种不良资产处置的方式，既是希望在不良资产处置中增强话语权，也可尽快改善自己的资产负债表。

不良资产规模进一步扩大

目前，上市银行的2016年半年报均已披露完毕。在相关财务数据中，不良贷款率最为引人关注。半年报数据显示，银行的不良贷款率继续走高。

农业银行以2.4%的不良贷款比例居于行业之首，也成为了唯一一家不良贷款比率超过2%的上市银行。与去年同期相比，农业银行的不良资产率增加了0.57%。不过与去年年底相比，增幅仅为0.01%。实际上，农业银行的不良贷款率已多年居于行业之首。

农行半年报显示，截至2016年6月30日，该行不良贷款余额2253.89亿元，较上年末增加125.22亿元;不良贷款率2.4%，较上年末上升0.1个百分点。

除农业银行之外，建设银行、工商银行、交通银行的不良资产率也同比上升，分别增加了0.21%、0.15%、0.19%。相比之下，中国银行不良贷款率增长规模最小，仅增加了0.06%。即便与去年年底相比，五大行的不良资产规模也均有增加。

在所有的上市银行中表现最好的为宁波银行(002142)和南京银行(601009)，不良贷款率均在1%以下。尤其是南京银行，与去年相比，不良贷款率减少了0.08个百分点。不过与去年底相比增加了0.04个百分点，但仍是所有上市银行中表现最好的。

在拨备覆盖率方面，五大行已逼近红线。据五大行半年报显示，工行、农行、中行、建行、交行的拨备覆盖率分别为143.02%、177.72%、155.10%、151.63%、150.45%。工行的拨备覆盖率已低于银监会监管红线。

拨备覆盖率，是指银行贷款可能发生的呆、坏账准备金与不良贷款额的比率。根据银监会《商业银行贷款损失准备管理办法》，正式引入贷款拨备率和拨备覆盖率指标。贷款拨备率基本标准为2.5%，拨备覆盖率标准为150%。

而其他上市银行情况也不容乐观。中信银行(601998)、民生银行(600016)、光大银行(601818)的不良贷款拨备率也在红线上徘徊。今年上半年，有7家上市银行的拨备覆盖率在160%以下，而去年同期仅有中国银行、光大银行两家银行的拨备覆盖率在160%以下，分别为157.37%、155.180%。

业内人士指出，银行业风险防控和经营压力持续加大，现阶段由于周期性和结构性矛盾仍然存在，不良贷款规模将进一步扩大。

银行加大自身不良处置力度

在不良资产规模不断增大的情况下，银行具有迫切的需求来改善不良资产贷款率。值得关注的是，在不良资产持续上升的同时，商业银行处置不良资产的手段也更加丰富，除了打包出售给资产管理公司，也可以通过不良资产证券化予以消化，近期传闻债转股方案可能很快出台，其中银行占据主导地位。

记者了解到，不少银行业正在提高自身处置不良资产的能力。“四大资产管理公司的能力强，具有一定话语权和地位优势，银行和他们谈的时候折扣根本没有多大余地，所以银行业希望通过自己的力量来处置自身的不良资产。”一位负责不良资产处置业务的人士向记者表示。

日前，中行、招行、农行、建行等多家银行发行了不良资产证券化产品。例如，今年7月，农行也发布了其2016年第一期不良资产证券发行的公告，规模达30.64亿元，是目前为止银行业规模最大的一支不良资产支持证券。

此外，不良ABS收益权转让也有了一定进展。9月6日，江苏银行发行了上述第一期不良资产收益权转让业务“苏誉一期”，是目前国内首单以不良贷款收益权作为基础资产的信贷资产转让业务，也是在银监会82号文发布以来银行业第一单不良资产证券化收益权转让。

一方面积极提高不良资产处置能力，另一方面银行业在加大募资支撑资产负债表增长，即用更多的资金购买更多坏账。例如，中国浙商银行表示，将筹集150亿元资本，出售海外优先股、证券等额外一级资本。农业银行8月也表示，未来三年将出售800亿元证券作为补充的二级资本。