现金贷自查摸底 利率成平台生死线

去年以来渐呈井喷之势的现金贷业务终于被监管按下刹车键。

自4月10日银监会在《关于银行业风险防控工作的指导意见》（以下简称《意见》）首次点名防范现金贷风险后，4月14日， 全国P2P网络借贷风险专项整治工作领导小组办公室再发《关于开展“现金贷”业务活动清理整顿工作的通知》（以下简称《通知》）和《关于开展“现金贷”业务活动清理整顿工作的补充说明》（以下简称《补充说明》）两份函件，直接将现金贷纳入互联网金融专项整治范围。

据《中国经营报》记者多方了解，目前包括北京、上海、广州、深圳的摸查均已展开，相关通知和自查表格已下发到平台。不过据多个平台向记者表示，目前需要提交的内容主要围绕涉及现金贷业务的交易规模、出借人数、借款人数、借款利率等，属于自查摸底。

但是，由于针对现金贷这一分支业务如利率的具体界定、合规标准甚至整改方向等仍较为模糊，机构自身对此次排查也表现得忐忑与茫然。

特别是最为敏感的利率问题如何界定，或将成为影响一批现金贷平台存亡的生死线。

摸查谁？清理谁？

事实上，由于当前现金贷几乎已成互联网金融机构标配，包括银行、互联网巨头、消费金融公司、网贷平台、小贷公司以及垂直创业机构都成为市场参与主体，那么此次摸查的对象以及清理的对象就需要新一步明确。

根据上述《通知》和《补充说明》两份函件显示，全面摸查、分类整治和风险提示成为三大关键词。

《通知》中即对现金贷平台的风险点进行了揭示——第一是利率畸高。二是风控基本为零，坏账率极高。三是利滚利让借款人陷入负债危机并暴力催收。

而在《补充说明》中，对于需重点关注的平台特征又进行了明确，增加“实际放款金额与借款合同金额不符”（即所谓的砍头息，放贷时先行从借贷本金中扣除利息、手续费、管理费、保证金等）、“无抵押、期限短，放款期限集中在130天内”两条。

此外，针对利率畸高一项，《补充说明》中亦特别提到部分平台采取日息、月息等概念吸引借款人而实际年化利率超过36%，突破《最高人民法院关于审理民间借贷案件适用法律若干问题的规定相关规定》第二十六条。

根据《通知》分类整治一节，排查的主体又进一步明确——网贷和网络小贷。针对网贷平台，违反《网格借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》的整改、针对网络小贷公司，未经许可开展业务的要叫停。对待恶意欺诈高利贷保理催收的均要移送法办。

在苏宁金融研究院互联网金融中心主任薛洪言看来，通过上述特征描述界定，基本可以为此次重点排查的机构画像——产品年化利率在36%以上（日息超过万六）的网贷平台、网络小贷平台、现金分期平台及其他各类创业型现金贷平台。而类似银行产品、蚂蚁金服的借呗、腾讯微众银行微粒贷等类信用卡产品，甚至持牌消费金融公司的相关产品则不在重点排查之列。

年化36%红线——卡死还是放开？

根据上述表述，年化36%的框架或将成为判断现金贷业务是否违规的一条红线。不过现实在于，如果以这一标准作为清理的指标之一，那么市场上大部分现金贷产品均难符合要求。

记者以目前安卓手机下载量排名靠前的平台为观察对象，包括宜人贷借款、拍拍贷、掌众金融闪电借款、你我贷借款、2345贷款王、现金巴士、用钱宝、省呗等主流公司（产品），其包括服务费、管理费等在内的综合年化利率均在20%~300%之间，其中大部分都已突破36%的高法规定红线。而据《通知》中引述媒体报道显示，现金贷平均利率为158%，最高的“发薪贷”利率高达598%。

一位上海开展现金贷业务的网贷机构内部人员告诉记者，平台已经收到自查表格。“但借款利率的口径怎么计算，并未明确。我们规定的利率标准并没有超36%，但服务费、管理费这些怎么算，要不要算进去？”该人士提出疑问。