存款偏离度“松绑” 缓解银行吸储压力

随着监管持续趋严，市场流动性收紧，今年以来吸储竞争日趋激烈，银行存款压力攀升、成本居高不下。

近日，银保监会、央行联合发布《关于完善商业银行存款偏离度管理有关事项的通知》（以下简称“《通知》”），调整了存款偏离定量考核方法，简化了存款偏离度的计算方法，将达标要求由3%适度放松至4%，对偏离度不达标银行的处罚力度有所减轻。

一直以来，受市场规律和监管政策影响，银行存款在特殊节点都会出现一定程度波动。为满足量化考核指标，员工在考核节点拉存款、冲业绩情况普遍。但这种存款并不能反映正常日均存款水平，甚至会导致金融系统中资金的不稳定和统计数据的失实。

新规出台对存款偏离度适度放宽，一定程度上缓解了银行存款考核指标压力。分析认为，未来针对存款增长可能有更多的相应政策，但存款增长偏慢格局难以改变，银行要提升吸储竞争力，关键还是要在产品、价格和服务上下功夫。

偏离度容忍上限调高

存款偏离度是一个衡量银行存款波动的监管指标，是为了约束银行业金融机构拉存款“冲时点”行为，引导商业银行加强流动性和资产负债管理，做好各时点的流动性安排，合理安排资产负债总量和期限结构，提高流动性风险管理水平。

某股份制银行华北地区分行高管向《中国经营报》记者表示，在员工绩效考核中，存款业务量是一项重要指标。为了提高存款规模、完成任务量，应对各时点考核，拉存款、冲时点是各家银行普遍存在的现象。“但新的文件下来后，目前这方面业务受到的影响还是比较大的。”

华泰证券分析指出，银行月末存款冲时点的主要原因有两个：一是多数监管指标和存款挂钩，存款数量越多、结构越优化，流动性风险等监管指标的达标压力将减轻；二是在外源性负债资本补充渠道日益丰富的情况下，银行存在通过月末存款冲量美化财务报表的冲动。

2014年，《关于加强商业银行存款偏离度管理有关事项的通知》（以下简称“236号文”）出台后，银行存款冲时点行为得到一定控制。但随着监管趋严流动性收紧，且货币基金、理财产品等对存款的分流，各银行尤其是中小银行存款压力增大，成本普遍上升，吸储竞争加剧，存款波动性也在上升。

据华泰证券测算数据显示，从上市银行2017年年末及2017年半年末的存款偏离度看，城商行、农商行存款偏离度在恶化，中小银行存款增长受阻加剧了结构性“紧信用”问题，为实现融资转向“稳信用”，监管调整必要性加强。

交通银行金融研究中心首席金融分析师鄂永健指出，从市场规律来看，存款时点性波动一直存在，只不过在目前稳健中性的货币政策背景下，银行业整体存款压力较大，更容易出现波动；且监管指标的时点性考核增加了银行在时点性吸收存款的力度。多种因素综合影响下，原来政策对银行发展构成了限制和约束，此次适当调整一定程度上也是在缓解银行存款压力。

苏宁金融研究院银行业高级研究员赵卿认为，存款增速自2017年整体放缓，同时季节性波动有所提升，从监管的角度考量，存款偏离度监管指标放松，也是为了缓解银行存款竞争压力，鼓励银行及分行市场化运营。

据悉，《通知》进一步明确了偏离度考核对象为一般流动性存款；取消了月末、季末的特殊规定，简化计算方法，并将商业银行月末存款偏离度监管指标值由原来的３%调整至４%，对超过偏离度监管指标的违规处罚也进行了适度放宽。

吸储竞争仍将加剧