网贷平台主指标显著恶化 强化监管正逢其时

一、2015年上半年中国网络借贷行业整体发展状况

面对经济下行压力，经济结构正处于调整的阶段，在“互联网+”战略指导下，互联网金融行业备受瞩目。作为互联网金融行业典型代表，网络信贷仍然保持快速发展势头，但增速放缓，行业自身进入净化洗牌期。

2015年7月《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》的出台，为管控平台风险，实施具体监管，促进行业健康发展指明方向。

平台发展及分布

进入2015年后，平台增长速度持续放缓，上半年共新增平台810家，月平均增长135家。新增平台中，山东省有242家，占比30%，广东省以111家排在第二，占比14%;而北京和上海两地上半年平台新增数量与安徽和江苏等地水平相当，占比均在5%左右。

截至2015年6月份，我国P2P网贷平台数量已达2723家，其中在运营平台1987家;广东省累计平台数量排首位，达483家，占全国累计平台总数的17.74%，累计平台数量过百的地区依次为广东、山东、浙江、北京、上海、江苏和安徽，这七省市平台数量占到全国平台总数的72%。同期，全国累计出现438家问题平台，是去年同期的7倍;尤其注意的是，今年6月份，当月问题平台数量首次超过新增平台。问题平台中，主要还是以平台失联为多数，占到所有问题平台的一半左右，其次是限制提现，占所有问题平台38%。

市场发展与投资

今年上半年，我国网络信贷成交额累计超过3000亿元，是去年同期水平的3.5倍;2015年春节期之前，受股市泡沫化发展的影响，成交额有所放缓。随后，随着股市风险逐渐显现，部分投资人开始回归P2P平台，3月份后成交额开始逐月递增，平均月涨幅超10%。按照地区划分，广东省上半年累计成交额超过1023亿元，位居全国各省市榜首的位置，约占全国上半年累计成交额的34%，其次是北京、浙江和上海这三个地区，上半年累计成交额均超过350亿元。

截至2015年6月底，网贷行业总体贷款余额达2087.26亿元，与2014年年底数据相比翻了一番。全国上半年P2P平台平均借款期限为6.7个月，相比去年同期增长了34%。上海和北京两地区分别为15.7和11.1个月，远高于全国平均水平之上。北京地区的网贷平台数量不及广东，但大多背景实力较强，发布的借款标的一般金额较大、期限较长，使得其贷款余额排在第一的位置。

上半年，我国P2P网贷综合年利率维持在15%左右，1~6月利率走势逐月下降，相比去年同期20%的水平同样有较为明显的下降，降幅超过5个百分点。山东、江苏两地上半年综合利率均超过20%，在各地区中排名靠前，而上海、北京和广东这三个地区综合利率在排名中依次最低。

今年2月份之后，网贷投资人数逐步上升。今年上半年，各月投资人数均超过80万人，6月当月投资人数超过150万。同时，借款人数也是在2月份后开始呈线性增长，平均每月增长率超过12%。6月份，借款人数达到33万。北京和广东两地区平台投资人的投资热情明显要高于其他地区。与投资人数不同的是，平台借款人数排在前2名的是北京和上海市，而广东省平台借款人数仅占到全国的18%。

风险管理与监管

当前，我国网络借贷在借鉴英美等先进经验的基础上衍变出多种“中国特色”的运营模式，产生了很大程度“异化”，内部风险管理和外部监管变得更加复杂。如何对我国快速发展的网络借贷行业进行有效的管理与监管，已成为政策和实践上关注的重点和热点。