汽车金融井喷背后 行业不健康发展隐忧渐显

曾经被认为是汽车销售辅助措施的汽车金融产业，如今却成为刺激终端需求、提振销量的重要手段。

据了解，全国已经注册的汽车金融公司有数百家，而这数字正在按月超过5%的速度增长。国内某汽车金融公司西北区负责人向《中国经营报》记者表示，虽然汽车金融起步晚，但由于准入门槛低，所以近两年来发展很快，但是随着行业逐渐规范，小规模汽车金融公司将被并购或淘汰。

在业内人士看来，除了准入门槛低之外，低首付以及简便的贷款手续也成为汽车金融井喷式发展的原因之一，但是这种发展模式的背后，骗贷、重复借贷等情况时有发生，这不仅增加了企业风险，同时也扰乱了整个汽车金融行业的发展秩序。

“零首付”争议

在汽车金融行业，不仅有一成首付，就是零首付也屡见不鲜。

例如，北京信融投资管理有限公司旗下的信融车贷就推出了“零首付购车”“以租代购”等业务。据了解，信融车贷还为汽车金融用户打造了系列用车增值服务，除了解决用户常规的汽车保险、购置税、车辆上牌、维修美容等问题，还将所购车辆购置税、牌照费用、保险和其他税费等进行打包服务，以降低消费者初始购车压力。

11月18日，吉林省云上汽车股份有限公司也在“零首付贷款购车业务”基础上推出了“零首付购车极速贷”。据介绍，消费者只要两证一卡（身份证、驾驶证、银行卡）、征信良好，仅需2017元就可以在24小时内批复提车。

“事实上根据《汽车贷款管理办法》的规定，明确要求贷款人发放自用车贷款的金额不得超过借款人所购汽车价格的80%，也就是说，消费者贷款购车最低首付不得低于20%，因此零首付原则上是不可行的。”银河证券一位分析师向记者表示，但是随着汽车金融行业的兴起，零首付这种“不可行”早已变成现实，汽车金融公司通过加价或与银行再次合作，将付款方式进行了转移。

该分析师举例称，比如一位消费者需要购买一辆价格为10万元的自用小汽车，若按照正常操作程序，首付款最低需要付20%，也就是2万元，但是汽车金融公司只要把价格提升至12万元，那么就可以实现零首付。值得注意的是，这时候10万元的车，零首付购车者需要支付12万元。

然而，多位汽车金融公司高管却并不认同上述分析师的说法。“虽然零首付是通过提价来实现的，但是提价的部分并不是由购车者承担，而是由汽车生产商来承担。”一位汽车金融从业人员向记者表示，汽车金融公司相对于一般购车者采购的量要大很多，如果一次性集中采购上百辆车，就能拿到一个很低的价格，即使提价20%，也会低于市场价格。

对此，信达证券分析师付盛刚向记者表示，集采虽然在采购中存在优势，但是需要占用大量的资金，也就是说增加了公司财务成本。因此，很少有公司能够一次性采购上百辆车。

本报记者通过走访西北汽车金融市场发现，虽然很多汽车金融公司宣称具备集采优势，但是参加零首付活动的汽车总价远高于4S店的终端市场价格。

另外，记者在调查中还发现，在汽车金融公司通过提价实现购车零首付的同时，很多公司会要求购车者缴纳贷款手续费、购置税费、保险费用以及4S店的服务费用等。

也就是说，零首付购车相对于全款购车，除了缴纳购置税之外，还增加了贷款利息以及各种复杂的手续费。除此之外，零首付购车者在车型的选择上也是非常有限的，经销商通过零首付进行促销的汽车通常是滞销或库存较多的车型，车辆的价格也是在车辆的原厂指导价全价的基础上进行加价，比一次性付款要贵得多。