锂&磁材:本周碳酸锂价格继续盘整态势。近期工信部相继发布首批、第二批推荐车型目录,工信部、发展改革委、科技部、财政部印发《促进汽车动力电池产业发展行动方案》,长期来看下游新能源汽车市场前景广阔。近期受到稀土打黑、环保稽查、收储等因素影响,有利于稀土价格。根据南方稀贵金属交易所数据,本周多数品种稀土价格有所上升,氧化镨钕、氧化铽、氧化镝、氧化镧等品种价格较上周分别上涨0.42%、1.51%、0.61%、0.99%。建议关注标的天齐锂业、赣锋锂业、正海磁材。

锂电池生产设备:赢合科技公布年报,2016年净利润为1.24亿元,同比增长105.68%。高工产研锂电研究所数据显示,2016年中国汽车动力电池产量为30.8GWh,同比增长82%;受市场需求增长和新版动力电池规范条件影响,动力电池扩产潮仍将持续,预计2017年国内动力电池有效产能将从2016年的60GWh增长至110GWh。我国锂电设备行业将保持较快增长,建议关注先导智能、赢合科技、智云股份等龙头公司。

锂离子电池:鉴于韩国GS集团正极业务全部转让,当升科技已终止与韩国GS集团合作开发NCA项目,由公司自主开发下一代车用高镍多元材料;比克18650圆柱第三代2.9Ah产品已经实现量产,能量密度约218Wh/Kg。2017年新能源汽车推广补贴政策落定,新能源汽车产业将在政策确定性中迎来高增长。估计动力锂电池仍将处于高增长周期,建议关注有望进入全球主流动力锂电产业链并放量的隔膜和电解液公司,如沧州明珠、新宙邦、天赐材料。

驱动电机及充电设备:本周江西赣州发布充电运营管理细则,到2020年建成32座充电站;河南公示首批充电桩运营商目录,郑州特来电等九家企业在列;大洋电机公布年报,2016年归属于母公司所有者的净利润为5.09亿元,较上年同期增49.29%。随着电动车政策的调整到位,充换电设施的新增需求将陆续涌现,建议关注和顺电气、中恒电气、国轩高科。

第294批新车公示,新能源汽车热度不减:3月14日,工信部公示了第294批《道路机动车辆生产企业及产品公告》申请企业及产品,其中新能源乘用车27款,新能源客车505款,新能源专用车165款,相比过去目录,这批目录中新能源客车占申请目录车型的72%,占比大幅提升,显示出新能源客车产业回暖,预计二季度开始放量。2017年新能源汽车门槛提升,产业龙头市占率有望提高,看好相关细分产业领导者,推荐比亚迪、宇通客车。